नेट कैश फ्लो (परिभाषा, अर्थ) - स्टेप बाय स्टेप उदाहरण

नेट कैश फ्लो क्या है?

शुद्ध नकदी प्रवाह, नकदी प्रवाह और बहिर्वाह के अंतर को संदर्भित करता है, जो एक साथ संयुक्त व्यवसाय की सभी गतिविधियों से, अवधि के दौरान उत्पन्न या खो जाता है। साधारण शब्दों में, यह संगठन की मासिक अवधि, मासिक, त्रैमासिक, वार्षिक रूप से किसी विशेष अवधि के लिए नकदी प्रवाह और नकदी के बहिर्वाह का शुद्ध प्रभाव है, जैसा कि आवश्यक हो सकता है।

स्पष्टीकरण

• इसका मूल रूप से मतलब है कि व्यापार में कितना पैसा आ रहा है और यह कितना व्यापार से बाहर जा रहा है और यह बताता है कि किसी विशेष अवधि के अंत में व्यवसाय के लिए मुफ्त नकदी प्रवाह की मात्रा का अनुमान है।
• यह न केवल परिचालन गतिविधियों के कारण नकदी प्रवाह परिवर्तनों को कवर करता है, बल्कि व्यवसाय के वित्त और निवेश गतिविधियों के कारण होने वाले नकदी प्रवाह परिवर्तनों को भी ध्यान में रखता है।
• यह फॉर्मूला प्रत्येक गतिविधि से व्यापार के सकारात्मक या नकारात्मक होने पर, नकदी प्रवाह की मात्रा से संबंधित विस्तृत जानकारी प्रदान करता है, चाहे वह परिचालन गतिविधि से संबंधित हो, जैसे कि राजस्व अर्जित या व्यवसाय चलाने के लिए खर्च, वित्त गतिविधि जैसे कि धन जुटाने या निवेश गतिविधि जैसे कि अचल संपत्तियों में किए गए निवेश या लाभांश और इसी तरह अर्जित आय।

नेट कैश फ्लो की गणना कैसे करें?

नेट कैश फ़्लो = कैश इनफ्लो - कैश आउटफ़्लो।

वैकल्पिक रूप से, इसकी गणना नीचे दिए गए सूत्र को लागू करके भी की जा सकती है, जो नकदी प्रवाह गतिविधियों की एक विस्तृत तस्वीर प्रदान करता है।

नेट कैश फ्लो = ऑपरेटिंग गतिविधियों से कैश फ्लो + निवेश गतिविधियों से कैश फ्लो + वित्तपोषण गतिविधियों से कैश फ्लो।

इसकी गणना 3 सरल चरणों में की जा सकती है। वे इस प्रकार हैं:

स्टेप 1:

सबसे पहले और सबसे महत्वपूर्ण, परिचालन गतिविधियों से नकदी प्रवाह की गणना करें।

ऑपरेटिंग गतिविधियां कंपनी के संचालन के मुख्य क्षेत्र की ओर नकदी प्रवाह को दर्शाती हैं और आय से नकदी प्रवाह, और कंपनी के संचालन, मूल्यह्रास, करों, कार्यशील पूंजी में परिवर्तन शामिल हैं।

चरण 2

अब, निवेश गतिविधियों से नकदी प्रवाह की गणना करने के लिए आगे बढ़ें।

निवेश की गतिविधियों में निवेश के दृष्टिकोण से नकदी आंदोलन में किसी भी बदलाव पर विचार किया जाता है, अचल संपत्तियों की खरीद या बिक्री, अन्य कंपनियों में किए गए निवेश और इसी तरह के पहलुओं पर विचार करें।

चरण 3

अंत में, वित्तपोषण गतिविधियों से नकदी प्रवाह में परिवर्तन की गणना करें।

वित्त संबंधी गतिविधियाँ किसी भी वित्त से संबंधित गतिविधि जैसे कि उधार या ऋण में वृद्धि या कमी, शेयरों की खरीद, लाभांश भुगतान, आदि के कारण उत्पन्न नकदी प्रवाह से संबंधित हैं।

वोइला… !!! अब आपके पास सभी आवश्यक नंबर हैं। बस सभी तीन नंबरों को जोड़ें अर्थात्, चरण 1, चरण 2, और चरण 3, और परिणामी उत्तर आपको नेट कैश फ्लो देता है।

उदाहरण

आइए कुछ उदाहरणों से समझते हैं।

उदाहरण 1

पहले, आइए अवधारणा को समझने के लिए एक सरल उदाहरण लेते हैं।

जोनाथ कुछ वर्षों से अपनी मालिकाना चिंता का संचालन कर रहे हैं। वह चालू वर्ष के लिए शुद्ध नकदी प्रवाह की गणना करना चाहता है। उनकी चिंता का एक प्रारंभिक नकदी शेष राशि $ 1 मिलियन है। उनकी चिंता ने परिचालन गतिविधियों से $ 0.78 मिलियन, निवेश गतिविधियों से $ -0.53 मिलियन और वित्तपोषण गतिविधियों से $ 0.82 मिलियन कमाए।

उपाय:

इस प्रकार, जोनाथ की मालिकाना चिंता का शुद्ध नकदी प्रवाह $ 1.07 मिलियन है।

नकदी शेष को बंद करने के लिए, आरंभिक नकदी शेष के साथ शुद्ध नकदी प्रवाह को समायोजित करें। इस प्रकार, समापन नकद राशि @ 2.07 मिलियन होगी (यानी, $ 1 मिलियन + $ 1.07 मिलियन)

उदाहरण # 2

आइए हम अवधारणा को विस्तार से समझने के लिए एक व्यावहारिक उदाहरण लें। नीचे सितंबर 2019 में समाप्त होने वाली अवधि के लिए वॉल्ट डिज़नी कंपनी का अनएडिटेड कैश फ्लो स्टेटमेंट है। दी गई जानकारी के आधार पर वॉल्ट डिज़नी कंपनी के लिए नेट कैश फ़्लो की गणना करें।

उपाय:

वॉल्ट डिज़नी कंपनी के लिए नेट कैश फ्लो की गणना करने के लिए, हमें सबसे पहले निम्नलिखित 3 श्रेणियों के तहत दी गई जानकारी को अलग करना होगा:

1. परिचालन गतिविधियों के तहत कवर किए गए लेनदेन;
2. निवेश गतिविधियों के तहत कवर किए गए लेनदेन; तथा
3. वित्तपोषण गतिविधियों के तहत कवर किए गए लेनदेन।

चरण 1: ऑपरेटिंग गतिविधियों से नकदी प्रवाह की गणना करें:

इसलिए, परिचालन गतिविधियों से नकद प्रवाह $ 6,606 मिलियन है

चरण 2: निवेश गतिविधियों से नकदी प्रवाह की गणना करें:

इसलिए, परिचालन गतिविधियों से नकदी प्रवाह $ 4,118 मिलियन है

चरण 3: वित्तपोषण गतिविधियों से नकदी प्रवाह में परिवर्तन की गणना करें

इसलिए, परिचालन गतिविधियों से नकद प्रवाह -1,188 मिलियन डॉलर है

• = $ 6606 + (- $ 4118) + (- $ 1188)
• = $ 1300

दी गई अवधि के लिए वॉल्ट डिज़नी कंपनी का नेट कैश फ्लो 1,300 मिलियन डॉलर है।

महत्त्व

नेट कैश फ्लो का अपना महत्व है, जब किसी व्यवसाय के नकदी प्रवाह को समझने और उसका विश्लेषण करने की बात आती है। यह उपयोगी जानकारी प्रदान करता है, जैसे कि नीचे बताया गया है:

• व्यवसाय में नकदी की मात्रा उत्पन्न या खो रही है।
• व्यवसाय में नकदी जलसेक के स्रोत;
• व्यवसाय में पेश किए गए नकदी का उपयोग;
• कंपनी द्वारा किया गया निवेश।
• अन्य कंपनियों में निवेश के माध्यम से उत्पन्न निष्क्रिय आय;
• कंपनी द्वारा कोई आंतरिक पुनर्गठन किया जाता है।
• लाभांश या बायबैक के रूप में शेयरधारकों को पैसे की वापसी;
• कंपनी के पास बेकार की नकदी;
• कंपनी की वित्तीय ताकत;

नेट कैश फ्लो और नेट आय के बीच अंतर

• कई बार, लोग भ्रमित हो सकते हैं और नेट कैश फ्लो और नेट इनकम का इस्तेमाल कर सकते हैं। हालाँकि, यह ध्यान रखना आवश्यक है कि ये दोनों पद एक-दूसरे से बहुत भिन्न हैं।
• जैसा कि पहले ही ऊपर चर्चा की जा चुकी है, नेट कैश फ्लो का तात्पर्य विभिन्न व्यावसायिक गतिविधियों जैसे कि परिचालन गतिविधि, निवेश गतिविधि और वित्त गतिविधि से उत्पन्न निवल नकदी प्रभाव से है, एक निश्चित अवधि के लिए पूरी तरह से लिया गया।
• जबकि, नेट इनकम का तात्पर्य दी गई अवधि के लिए सभी खर्चों में कमी के बाद व्यवसाय द्वारा अर्जित शुद्ध लाभ से है। नेट आय राजस्व अर्जित करने के लिए किए गए सभी खर्चों से कम किए गए राजस्व के बराबर है।
• नेट आय दी गई अवधि के लिए संगठन की लाभप्रदता के संबंध में केवल जानकारी प्रदान करेगी। इसके विपरीत, नेट कैश प्रवाह नकदी प्रवाह आंदोलन की एक समग्र तस्वीर देता है, जिसमें यह भी बताया गया है कि कैसे और कहाँ धन को व्यवसाय में खपाया गया है कि कैसे और कहाँ खर्च किया गया है।

निष्कर्ष

संक्षेप में, सब कुछ एक पंक्ति में ऊपर चर्चा की, नेट कैश फ्लो यह अंतर है कि कंपनी कितनी नकदी उत्पन्न करती है या खो देती है, अर्थात कितनी नकदी कंपनी खर्च करती है या परिचालन के प्रबंधन से जुड़ी विभिन्न गतिविधियों में संलग्न होने के कारण खर्च करती है, निवेश का ध्यान रखना और वित्त को संभालना।