प्रोजेक्ट फाइनेंस कैसे प्राप्त करें? - वालस्ट्रीटमोज़ो

प्रोजेक्ट फाइनेंस कैसे प्राप्त करें?

करने के लिए प्रोजेक्ट फाइनेंस में एक खातों और वित्त (सीपीए या वित्त में एमबीए) जो विश्लेषण और लागतों और आय और साथ लाभ के मामले में परियोजना व्यवहार्यता का निर्धारण कर सकते हैं की तुलना सहित लागत मॉडल की तैयारी के साथ बुनियादी ढांचा परियोजना में अनुभव है की जानकारी होनी चाहिए बैंकों से वित्त उत्पन्न करने और सर्वोत्तम अनुप्रयोग विधियों का सारा ज्ञान।

यदि आपने परियोजना वित्त में कैरियर बनाने का फैसला किया है, तो आप सही जगह पर हैं। इस लेख में, हम इस बारे में बात करेंगे कि आप परियोजना वित्त में कैसे विस्तार से जान सकते हैं। वैश्विक वित्तीय संकटों के कारण, प्रतिमान को परियोजना वित्त में स्थानांतरित कर दिया गया है और तरलता में भारी कमी आई है। लेकिन उम्मीद है। और आप अभी भी अपनी पसंद का कैरियर बना सकते हैं। और इस लेख को पढ़ने से निश्चित रूप से मदद मिलेगी।

बहुत कुछ के बिना, चलो लेख के मांस में मिलता है।

प्रोजेक्ट वित्त क्या है?

आपने व्यावसायिक लेखों या समाचार पत्रों में "प्रोजेक्ट फाइनेंस" शब्द के बारे में सुना होगा, लेकिन इसका अर्थ नहीं जानते होंगे। यहाँ परियोजना वित्त क्या है

प्रोजेक्ट फाइनेंस का उपयोग किसी प्रॉजेक्ट को क्रमबद्ध तरीके से फाइनेंस करने के लिए किया जाता है। प्रोजेक्ट फाइनेंस औद्योगिक या नवीकरणीय ऊर्जा परियोजनाओं से संबंधित बड़ी परियोजनाओं के मामले में उपयोगी है। परियोजना वित्त की मुख्य विशेषता यह है कि पूरी राशि को निवेशित नहीं किया जाता है।

आइए एक उदाहरण लेते हैं कि प्रोजेक्ट वित्त कैसे काम करता है।

मान लीजिए, प्रोजेक्ट यू को शुरू करने की आवश्यकता है। परियोजना को वित्त देने के लिए, परियोजना प्राधिकरण किसी परियोजना या बैंक या वित्तीय संस्थान से पूरे प्रोजेक्ट की 10% अग्रिम राशि के लिए बात करता है, जिससे उन्हें परियोजना का नकदी प्रवाह दिखाया जाता है। बैंक / वित्तीय संस्थान पूरे मॉडल के माध्यम से जाएंगे और यह देखेंगे कि वे परियोजना में निवेश करना चाहते हैं या नहीं (संक्षेप में, यह बैंक / वित्तीय संस्थान का पूर्ण विवेक है)।

बैंक / वित्तीय फर्म कुछ इक्विटी निवेशकों से बात करती है जो परियोजना को प्रायोजित करेंगे। इन इक्विटी निवेशकों को परियोजना का प्रायोजक कहा जाता है। ये इक्विटी निवेशक परियोजना संपत्तियों के खिलाफ ऋण प्रदान करते हैं। इसीलिए इन ऋणों को गैर-आवर्ती ऋण कहा जाता है। जब भी परियोजना नकदी प्रवाह में लाएगी, तब ऋण का भुगतान करना होगा। यदि परियोजना पक्ष ऋण का भुगतान करने में विफल रहता है, तो परियोजना संपत्तियां जिनके खिलाफ ऋण दिया गया है, जब्त कर ली जाएंगी।

पूरे प्रोजेक्ट को ठीक से निष्पादित करने के लिए, पूरे प्रोजेक्ट का समर्थन करने के लिए एक विशेष उद्देश्य इकाई का निर्माण किया जाता है। प्रोजेक्ट फाइनेंस इसी तरीके से काम करता है। तो, आप समझ सकते हैं कि बैंकों / वित्तीय संस्थानों / इक्विटी निवेशकों के साथ व्यवहार करना सबसे महत्वपूर्ण है।

प्रोजेक्ट फाइनेंस में कैरियर पथ

यदि आप परियोजना वित्त में जाना चाहते हैं, तो दो हैं - सलाहकार और उधार।

आइए उनमें से प्रत्येक को विस्तार से समझें।

# 1 - सलाहकार

• हमारे द्वारा दिए गए पिछले उदाहरण पर वापस जाएं। सबसे पहले, ग्राहक परियोजना के प्रारंभिक चरण में वित्तीय आवश्यकताओं के लिए एक बैंक / वित्तीय संस्थान में जाता है। एक सलाहकार के रूप में, आप बैंक के लिए काम करेंगे और ग्राहक को अधिकतम मूल्य प्रदान करने में सुविधा प्रदान करेंगे।
• आप ऋण भार, ऋण दाताओं, वित्तीय पास और ऋण मूल्य निर्धारण पर ग्राहकों के साथ बातचीत करेंगे।
• एक ग्राहक हमेशा यह चाहेगा कि बैंक अधिकतम ऋण भार, अधिकतम ऋण तप, तेजी से वित्तीय पास और सबसे कम ऋण मूल्य निर्धारण की पेशकश करे।
• एक सलाहकार के रूप में, आपको गहन वित्तीय मॉडलिंग में शामिल होने, विभिन्न परिदृश्यों को चलाने और विपणन सामग्री (जैसे सूचना ज्ञापन), आदि विकसित करने की आवश्यकता है।

कृपया प्रोजेक्ट फाइनेंस एडवाइजरी में नौकरी खोलने के एक से नीचे देखें। इस मामले में, प्राथमिक जिम्मेदारी में प्रस्ताव तैयार करने, पुस्तक-निर्माण, मूल्य-निर्धारण टिप्पणियों की तैयारी और हामीदारी अनुप्रयोगों में ग्राहकों की सहायता करना शामिल है।

# 2 - उधार

• आप परियोजना के दूसरे चरण में ऋणदाता के रूप में काम करते हैं। जब सौदा संरचित होता है, तो दूसरी परियोजना वित्त शुरू हो जाती है। एक ऋणदाता के रूप में, आप बुनियादी ढांचा निवेश सौदों का समर्थन करेंगे।
• एक बार जब आप सलाहकार बैंक से "सूचना पैक" प्राप्त कर लेते हैं, तो आप काम शुरू कर देंगे। उधार देने में, आपका बैंक ऋण देने की प्रक्रिया को निर्धारित कर सकता है।
• उस मामले में, आपको ऋण देने का नेतृत्व करने की आवश्यकता है और कोई यह मान सकता है कि बैंक परियोजना के एक प्रमुख हिस्से का वित्तपोषण कर रहा है। सभी प्रमुख भूमिकाएँ बिक्री-साइड निवेश बैंकिंग नौकरियों की तुलना में खरीद-साइड भूमिका की तरह होंगी।

नीचे प्रोजेक्ट फाइनेंस लेंडिंग में नौकरी के उद्घाटन में से एक है। प्रमुख जिम्मेदारियों में लीड्स की उत्पत्ति और निष्पादन, जोखिम विश्लेषण और वित्तीय संरचना, क्रेडिट प्रक्रिया में भागीदारी, समीक्षा, निगरानी और प्रदर्शन का विश्लेषण आदि शामिल हैं।

इसके अलावा, प्रोजेक्ट फाइनेंस जॉब्स पर एक नज़र डालें

शैक्षिक योग्यता

तो आपको एक संक्षिप्त विचार मिलता है कि परियोजना वित्त क्या है। अब, शैक्षिक योग्यता के बारे में बात करते हैं।

सबसे पहले, आइए बात करते हैं कि बैंक / वित्तीय संस्थान परियोजना वित्त पेशेवरों में क्या पसंद करते हैं -

• कौन सौदों पर काम करना पसंद करता है (विशेषकर सौदों का क्रेडिट पक्ष),
• कौन अधिक मेहनत करना चाहता है (यदि आवश्यक हो), और
• जो तत्काल संतुष्टि प्राप्त करने की कोशिश किए बिना लंबी दौड़ के लिए सोचता है

यदि आप पहले से योजना बनाना चाहते हैं (जो अधिकांश लोग नहीं करते हैं, तो उन्हें बाद में पता चलता है), यहाँ बताया गया है कि परियोजना वित्त में कैसे लाया जाए -

• सबसे पहले, वित्त / लेखा में अपनी स्नातक की डिग्री पूरी करें। आपको पहले स्थान पर मूल बातें स्पष्ट होनी चाहिए।
• दूसरा, आप या तो वित्त में एमबीए के लिए जा सकते हैं (जो हमेशा पसंद किया जाता है) या आप वित्त (M.Com। या संबंधित क्षेत्रों) में मास्टर डिग्री प्राप्त कर सकते हैं।
• इसके साथ ही, आप CA / CPA प्रमाणन के लिए जा सकते हैं। चूंकि सीए या सीपीए बेहोश दिल के लिए नहीं है, इसलिए स्नातक होने के बाद यह प्रमाणन शुरू करना बुद्धिमानी होगी।
• यदि आप किसी अतिरिक्त योग्यता की तलाश कर रहे हैं जो आपको एक अतिरिक्त बढ़त देगा, तो आपको सीएफए के लिए जाना चाहिए। फिर से सीएफए करना आसान बात नहीं है। प्रमाणन के लिए योग्य होने के लिए आपको तीन स्तरों और चार साल के प्रासंगिक वित्त अनुभव से गुजरना होगा।

आवश्यक कुशलता

प्रोजेक्ट फाइनेंस डोमेन में काम करने में सक्षम होने के लिए आपके पास निम्न कौशल होना चाहिए -

• वित्त की मूल बातें: आपको एक मूलभूत स्तर पर लेखांकन, वित्तीय विश्लेषण, रिपोर्टिंग, विनियम और कराधान जानना आवश्यक है। यदि आप उनमें से एक को भी नहीं जानते हैं, तो आपके पास परियोजना वित्त में काम करने के लिए कठिन समय होगा। इसके अलावा, यदि आपके पास ये कौशल हैं, तो आपको अन्य उम्मीदवारों पर वरीयता दी जाएगी।
• आपको परियोजनाओं की वित्तीय व्यवहार्यता और इसके विकास के अवसरों को निर्धारित करने के लिए प्रोजेक्ट स्क्रीनिंग और व्यवहार्यता अध्ययन के बारे में पता होना चाहिए।
• प्रोजेक्ट फाइनेंस मॉडल तैयार करना, मॉनिटर करना और कैश फ्लो, फंड फ्लो, प्रॉफिटेबिलिटी स्टेटमेंट्स, IRRs, NPV, पेबैक पीरियड्स, DSCRs, प्रॉफिटेबल प्रॉफिटेबिलिटी और अन्य फाइनेंशियल पैरामीटर्स / रिपोर्ट्स को इनफ्लो / आउटफ्लो के फंड और प्रॉफिट / सरप्लस का विश्लेषण करना चाहिए।
• विश्लेषणात्मक और मात्रात्मक कौशल: जैसा कि आपको सौदों के बाद सौदों को संभालने की आवश्यकता है और आपको रिपोर्ट तैयार करने की आवश्यकता है, आपको विश्लेषणात्मक और मात्रात्मक कौशल रखने की आवश्यकता है। इसका मतलब यह नहीं है कि आपको उन्नत स्तर के गणित जानने की जरूरत है; लेकिन हां, आपको मूल बातें अच्छी तरह से जानने की जरूरत है ताकि आप जल्दी से रिपोर्ट तैयार / उत्पन्न कर सकें।
• प्रभावी संचार और संपर्क कौशल: जैसा कि पहले उल्लेख किया गया है, आपको बहुत सारे सौदों को संभालने की आवश्यकता है। उसके लिए, आपको प्रोजेक्ट फाइनेंस टीमों से बात करने की ज़रूरत है, उन्हें ऋण की शर्तों के बारे में समझाना चाहिए, और उनके साथ उन शर्तों पर भी बातचीत करनी चाहिए जो दोनों पक्षों के अनुकूल हैं। प्रभावी संचार और संपर्क कौशल के बिना, आप इन टीमों और सौदों को संभालने में सक्षम नहीं होंगे।
• विवरण-अभिविन्यास: एक एकल त्रुटि सौदे के लिए कहर पैदा कर सकती है। इसलिए यदि आप परियोजना वित्त में अपनी पहचान बनाना चाहते हैं, तो आपको वास्तव में विस्तार-उन्मुख होने और यह सुनिश्चित करने की आवश्यकता है कि वार्ता और अनुमोदन के आधार पर सब कुछ सटीक हो।
• समस्या को सुलझाने के कौशल: जैसा कि आप अपने करियर में बढ़ते हैं, आपको समस्याओं के समाधान की क्षमता होनी चाहिए जब वे उत्पन्न होती हैं। यह कनिष्ठ भूमिकाओं में एक आवश्यक कौशल नहीं है; लेकिन वरिष्ठ भूमिकाओं में, यह अनिवार्य है।

परियोजना वित्त प्रक्रिया

इससे पहले कि हम कौशल के बारे में बात करें, आपके लिए यह जानना महत्वपूर्ण है कि परियोजना वित्त कैसे काम करता है। यह प्रक्रिया परियोजना वित्त में सलाहकार की भूमिका के दृष्टिकोण से है क्योंकि यह ऋण देने वाली भूमिकाओं की तुलना में काफी जटिल है। आइए नजर डालते हैं इसके कदम-कदम पर -

• चरण # 1: सलाहकार टीम को निवेश कोष से एक "सूचना पैक" प्राप्त होगा। इस "सूचना पैक" में वित्तीय मॉडल, बाज़ार की जानकारी और अन्य विवरण शामिल हैं। फिर टीम सौदे की प्रगति में क्रेडिट समिति की भूख को समझेगी। इसके बाद टीम हर विवरण की तुलना करने के लिए समान पिछले सौदों को देखती है और फिर वे सौदे की सुरक्षा संरचना और एसपीवी का उपयोग कैसे किया जाता है, इस पर गौर करती है। एसपीवी ग्राहक के दृष्टिकोण से जोखिम को कम करते हैं, लेकिन टीम के अनुसार, एसपीवी केवल जोखिम को टीम को आवंटित करते हैं।
• चरण # 2: दूसरे चरण में, टीम अपना स्वयं का मॉडल बनाती है और परियोजना वित्त टीमों को कॉल करना शुरू करती है। यह कदम आवश्यक है क्योंकि इस स्तर पर टीम परियोजना वित्त टीम से निपटेगी जो सौदे में आगे जाने के लिए अलग-अलग शर्तें चाहते हैं। इस स्थिति में, टीम ग्राहकों की आवश्यकताओं के अनुसार कुछ बैंकों को शॉर्टलिस्ट करती है और अगले चरण पर जाती है।
• चरण # 3: इस स्तर पर, ऋण की राशि तय की जाती है और ऋण की शर्तों को अंतिम रूप दिया जाता है। अधिकांश सौदों में, टीम 2% और 10% ब्याज दरों के बीच ऋण प्रदान करती है।
• चरण # 4: एक बार ऋण की शर्तें तय हो जाने के बाद, टीम उस टीम के साथ बातचीत करेगी, जिसे भाग लेने के लिए शॉर्टलिस्ट किया जा रहा है।
• चरण # 5: फिर एक बार ऋण की शर्तों को आखिरकार बातचीत के बाद तय किया जाता है, बैंक / पीई फर्म अनुमोदन के लिए क्रेडिट समिति में वापस चला जाता है।
• चरण # 6: अंत में, एक बार सौदा स्वीकृत होने के बाद, टीम के पास इक्विटी निवेशकों के पास जाने और ऋण दस्तावेजों का मसौदा तैयार करने का समय है। इस समय, ग्राहक पहले ही ऋण शर्तों के लिए सहमत हो गए हैं और यहां तक ​​कि अगर शर्तों को बदलने की आवश्यकता है, तो बोली लगाना लगभग असंभव है।

तो, आप समझ सकते हैं कि परियोजना वित्त टीम हमेशा सलाहकार / बैंकों के पास नहीं आती है। बैंक / फर्म एक सौदा भी बनाते हैं और परियोजना वित्त टीमों तक पहुंचते हैं।

परियोजना वित्त में कार्य-जीवन संतुलन

1. निवेश बैंकिंग की तुलना में, आपको कम घंटे काम करने की आवश्यकता है। आप ज्यादातर मामलों में प्रति सप्ताह 60-70 घंटे काम कर रहे होंगे। इसका मतलब है कि आपके पास परिवार के लिए बहुत समय होगा।
2. बहुत से लोग अपने स्वस्थ कार्य-जीवन संतुलन के लिए प्रोजेक्ट वित्त चुनते हैं। लेकिन कई लोग प्रोजेक्ट फाइनेंस डोमेन में कुछ साल काम करने के बाद दूसरे डोमेन पर चले जाते हैं।

वेतन

कॉरपोरेट फाइनेंस में 2-3 साल का अनुभव रखने वाले और एम एंड ए डील संभालने वाले प्रोफेशनल फाइनेंस प्रोफाइल के लिए जाते हैं। चूंकि परियोजना वित्त प्रोफ़ाइल काफी जटिल है, पूर्व अनुभव के बिना, सौदों और तकनीकी बैठकों को संभालना लगभग असंभव है।

मुआवजा हर पेशेवर के लिए एक महत्वपूर्ण मुद्दा है।

आइए payscale.com के अनुसार अमेरिका में प्रोजेक्ट फाइनेंस एनालिस्ट के भुगतान ढांचे को देखें -

जैसा कि आप देख सकते हैं कि परियोजना वित्त विश्लेषक के लिए अमेरिका में वेतन $ 60,000 प्रति वर्ष से अधिक है जो काफी सभ्य है।

आइए अन्य संबंधित नौकरियों के वेतन की तुलना पर नजर डालते हैं -

उपरोक्त तुलना से, यह स्पष्ट है कि परियोजना वित्त डोमेन में मुआवजा संरचना किसी भी अन्य स्ट्रीम की तुलना में बहुत बेहतर है। हां, निवेश बैंकिंग नौकरियां बहुत अधिक भुगतान करती हैं लेकिन काम के घंटे भी देखें।

अंत में, आइए लिंग विभाजन और अमेरिका में परियोजना वित्त विश्लेषक के वेतन पर अनुभव के प्रभाव को देखें -

उपरोक्त ग्राफ से, हम समझ सकते हैं कि अधिकांश परियोजना वित्त पेशेवर 1 से 4 साल के अनुभव वर्ग में काम करते हैं। इसका मतलब है कि कुछ समय बाद अधिकांश परियोजना वित्त पेशेवर अन्य डोमेन पर चले जाते हैं।

कैसे एक महान परियोजना वित्त कैरियर के लिए अपने रास्ते पर सोचने के लिए?

यहां कुछ रणनीतियों पर विचार किया जाना चाहिए -

• अपना प्रतिमान बदलें: सोच एक कौशल है। लेकिन यहाँ हम एक कौशल के रूप में सोचने की बात नहीं कर रहे हैं; बल्कि हम आपके दिमाग को बदलने की आपकी क्षमता के बारे में बात कर रहे हैं। यदि आप अभी भी सोच रहे हैं "उधार" भूमिकाओं का प्रोजेक्ट वित्त में मूल्य है, तो फिर से सोचें। उधार देने से अच्छे रिटर्न नहीं मिलते हैं और आपको उतने मूल्य नहीं मिलेंगे जितने आपको ऋण देने वाली भूमिकाओं में चाहिए। सलाहकार की कोशिश करो। आप महान तकनीकी टीमों के साथ काम करने में सक्षम होंगे, मॉडलिंग के बारे में बहुत कुछ सीखेंगे, और लंबी अवधि के बारे में सोचकर और कड़ी मेहनत करके कई सौदों को बंद करने में सक्षम होंगे।
• बैंक / फर्म पर फंड का विचार करें: प्रोजेक्ट फाइनेंस में जो महत्वपूर्ण है वह एक फंड है, न कि फर्म / बैंक। इसलिए यह सोचने के बजाय कि आप किसी बैंक / फर्म से जुड़ेंगे, यह सोचें कि आप किसी विशेष फंड में शामिल होंगे; क्योंकि फंड प्रोजेक्ट फाइनेंस बैंक की तुलना में अधिक गतिशील और समझदार होते हैं।
• प्रोजेक्ट फाइनेंस के विचार में न फंसें: प्रोजेक्ट फाइनेंस पूरे ऑपरेशन का एक हाथ है। तो, परियोजना वित्त के विचार में मत फंसो। आप निर्यात वित्त, संरचित पट्टे पर काम कर सकते हैं और वे सटीक होने के लिए समान कौशल सेट लेते हैं।
• दीर्घकालिक विचार करें: यदि आप परियोजना वित्त में जाना चाहते हैं, तो तत्काल संतुष्टि आपकी चीज नहीं होनी चाहिए। आपको एक लंबी दौड़ के लिए सोचने की जरूरत है और वर्ष के अंत में वार्षिक बोनस और मुआवजे के बारे में भूलना चाहिए। क्योंकि यदि आप करते हैं, तो आप कभी भी बहुत लंबे समय तक वित्त परियोजना के लिए छड़ी नहीं कर पाएंगे। सौदों के बारे में सोचो और उन्हें जितनी जल्दी हो सके बंद कर दें। इसके परिणामस्वरूप धन आएगा।

निष्कर्ष

एक प्रोफाइल के रूप में प्रोजेक्ट फाइनेंस काफी अच्छा है। भुगतान संरचना से लेकर कार्य-जीवन संतुलन तक, परियोजना वित्त वास्तव में अच्छी तरह से भुगतान करता है। लेकिन "उधार" भूमिकाएं चुनने के बजाय, परियोजना वित्त उद्योग में सीखने और बढ़ने के लिए "सलाहकार" भूमिकाओं के लिए जाने की कोशिश करें।

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