अनुपात विश्लेषण के शीर्ष 5 प्रकार
अनुपात विश्लेषण कंपनी के वित्तीय और कंपनी के परिणामों की प्रवृत्ति का विश्लेषण करने के लिए किया जाता है, जहां साल की अवधि में तरलता अनुपात, सॉल्वेंसी अनुपात, लाभप्रदता अनुपात, दक्षता अनुपात, कवरेज अनुपात जैसी पांच व्यापक श्रेणियां होती हैं, जो कंपनी के प्रदर्शन को इंगित करता है और इन अनुपातों के विभिन्न उदाहरणों में वर्तमान अनुपात, इक्विटी पर वापसी, ऋण-इक्विटी अनुपात, लाभांश भुगतान अनुपात और मूल्य-आय अनुपात शामिल हैं।
गणना किए जाने वाले अनुपात के अंश और भाजक को वित्तीय विवरणों से लिया जाता है, जिससे एक दूसरे के साथ संबंध व्यक्त होता है।
यह एक मौलिक उपकरण है जिसका उपयोग प्रत्येक कंपनी द्वारा वित्तीय तरलता, ऋण के बोझ और कंपनी की लाभप्रदता का पता लगाने के लिए किया जाता है और साथियों के मुकाबले बाजार में इसे कितनी अच्छी तरह से रखा गया है।
अनुपात विश्लेषण के शीर्ष 5 प्रकार
विभिन्न प्रकार के अनुपात विश्लेषण हैं जिनकी गणना हर कंपनी द्वारा व्यावसायिक प्रदर्शन का मूल्यांकन करने के लिए की गई है। बस हम इसे नीचे के रूप में विभाजित कर सकते हैं:
टाइप # 1 - लाभप्रदता अनुपात
इस प्रकार के अनुपात विश्लेषण से पता चलता है कि कैपिटल इन्वेस्टमेंट के साथ व्यापार से जो रिटर्न उत्पन्न होता है।
सकल लाभ अनुपात
यह बेची गई वस्तुओं की लागत को समायोजित करने के बाद कंपनी के परिचालन लाभ का प्रतिनिधित्व करता है। सकल लाभ अनुपात जितना अधिक होगा, बेची गई वस्तुओं की लागत कम होगी, और प्रबंधन के लिए अधिक संतुष्टि होगी।
सकल लाभ अनुपात फॉर्मूला = सकल लाभ / शुद्ध बिक्री * 100।शुद्ध लाभ अनुपात
यह सभी नकद और कोई नकद खर्च घटाने के बाद कंपनी की समग्र लाभप्रदता का प्रतिनिधित्व करता है: उच्च लाभ अनुपात, उच्च मूल्य, उच्च मूल्य और बैलेंस शीट जितनी मजबूत होती है।
शुद्ध लाभ अनुपात फॉर्मूला = शुद्ध लाभ / शुद्ध बिक्री * 100संचालन लाभ अनुपात
यह कंपनी की सुदृढ़ता और उसके ऋण दायित्वों का भुगतान करने की क्षमता का प्रतिनिधित्व करता है।
ऑपरेटिंग प्रॉफ़िट अनुपात फॉर्मूला = ईबिट / नेट बिक्री * 100नियोजित पूंजी पर रिटर्न
ROCE व्यवसाय में निवेश की गई पूंजी के साथ कंपनी की लाभप्रदता का प्रतिनिधित्व करता है।
कैपिटल एम्प्लॉइड फॉर्मूला = ईबिट / कैपिटल एम्प्लॉइड पर लौटेंटाइप # 2 - सॉल्वेंसी रेशियो
ये अनुपात विश्लेषण प्रकार सुझाव देते हैं कि कंपनी विलायक है और ऋणदाताओं के ऋण का भुगतान करने में सक्षम है या नहीं।
ऋण इक्विटी अनुपात
यह अनुपात कंपनी के उत्तोलन का प्रतिनिधित्व करता है। कम डी / ई अनुपात का मतलब है कि कंपनी के पास अपनी पुस्तकों पर कम मात्रा में ऋण है और अधिक इक्विटी पतला है। 2: 1 किसी भी कंपनी द्वारा बनाए रखा जाने वाला एक आदर्श ऋण-इक्विटी अनुपात है।
डेट इक्विटी रेशो फॉर्मूला = कुल डेट / शेयरहोल्डर्स फंड।जहां, कुल ऋण = दीर्घकालिक + अल्पकालिक + अन्य निश्चित भुगतान शेयरधारक फंड = इक्विटी शेयर पूंजी + भंडार + वरीयता शेयर पूंजी - काल्पनिक संपत्ति।
अभिरुचि रेडियो
यह दर्शाता है कि कंपनी का मुनाफा कितनी बार उसके ब्याज खर्च को कवर करने में सक्षम है। यह निकट भविष्य में कंपनी की सॉल्वेंसी को भी दर्शाता है क्योंकि ऋण दायित्वों की सर्विसिंग और कंपनी के व्यवसाय संचालन के सुचारू संचालन के बारे में शेयरधारकों और उधारदाताओं के अनुपात में अधिक आराम से अनुपात अधिक है।
ब्याज कवरेज अनुपात फॉर्मूला = ईबिट / ब्याज व्ययटाइप # 3 - तरलता अनुपात
ये अनुपात यह दर्शाते हैं कि कंपनी के पास अपने अल्पकालिक दायित्वों को पूरा करने के लिए पर्याप्त तरलता है या नहीं। उच्च तरलता अनुपात अधिक नकदी-समृद्ध कंपनी है।
वर्तमान अनुपात
यह अगले 12 महीनों में अपने दायित्वों को पूरा करने के लिए कंपनी की तरलता का प्रतिनिधित्व करता है। वर्तमान अनुपात जितना अधिक होगा, कंपनी अपनी वर्तमान देनदारियों का भुगतान करने के लिए मजबूत होगी। हालांकि, एक बहुत ही उच्च वर्तमान अनुपात दर्शाता है कि बहुत सारा पैसा उन प्राप्तियों में फंस गया है जो भविष्य में महसूस नहीं हो सकते हैं।
वर्तमान अनुपात फॉर्मूला = वर्तमान परिसंपत्तियाँ / वर्तमान देयताएँत्वरित अनुपात
यह दर्शाता है कि अल्पावधि में अपनी तत्काल देनदारियों का भुगतान करने के लिए नकद-समृद्ध कंपनी कैसे है।
त्वरित अनुपात फॉर्मूला = नकद और नकद समतुल्य + विपणन योग्य प्रतिभूति + लेखा प्राप्य / चालू देयताएंटाइप # 4 - टर्नओवर अनुपात
Theses अनुपात दर्शाता है कि राजस्व उत्पन्न करने के लिए कंपनी की संपत्ति और देनदारियों का कितनी कुशलता से उपयोग किया जाता है।
फिक्स्ड एसेट्स टर्नओवर अनुपात
अचल संपत्ति का कारोबार अपनी संपत्ति से राजस्व उत्पन्न करने के लिए कंपनी की दक्षता का प्रतिनिधित्व करता है। सरल शब्दों में, यह अचल संपत्तियों में निवेश पर वापसी है। शुद्ध बिक्री = सकल बिक्री - रिटर्न। नेट फिक्स्ड एसेट्स = सकल फिक्स्ड एसेट्स - अनुमानित मूल्यह्रास।
औसत नेट फिक्स्ड एसेट्स (नेट फिक्स्ड एसेट्स का ओपनिंग बैलेंस + नेट फिक्स्ड एसेट्स का समापन संतुलन) / 2।
इन्वेंटरी टर्नओवर अनुपात
इन्वेंटरी टर्नओवर अनुपात यह दर्शाता है कि कंपनी कितनी तेजी से अपनी इन्वेंट्री को बिक्री में बदलने में सक्षम है। यह दिनों में स्टॉक को बेचने के लिए आवश्यक समय को दर्शाता है। इस सूची में औसत इन्वेंट्री पर विचार किया जाता है क्योंकि कंपनी की इन्वेंट्री पूरे साल उतार-चढ़ाव करती रहती है।
इन्वेंटरी टर्नओवर अनुपात फॉर्मूला = माल की लागत / औसत इन्वेंटरीप्राप्य टर्नओवर अनुपात
प्राप्य टर्नओवर अनुपात अपनी प्राप्य को एकत्रित करने के लिए कंपनी की दक्षता को दर्शाता है। यह दर्शाता है कि प्राप्तियों को कितनी बार नकद में परिवर्तित किया जाता है। एक उच्च प्राप्य टर्नओवर अनुपात भी इंगित करता है कि कंपनी नकद में पैसा एकत्र कर रही है।
प्राप्य टर्नओवर अनुपात फॉर्मूला = नेट क्रेडिट बिक्री / औसत प्राप्य# 5 - अनुपात अर्जित करना
यह अनुपात विश्लेषण प्रकार रिटर्न के बारे में बोलता है जो कंपनी अपने शेयरधारकों या निवेशकों के लिए उत्पन्न करती है।
पी / ई अनुपात
PE Ratio कंपनी की आय के कई, पीई के आधार पर शेयरों के बाजार मूल्य का प्रतिनिधित्व करता है। कंपनी के लिए एक उच्च पी / ई अनुपात एक सकारात्मक संकेत है क्योंकि यह एम एंड ए के अवसर के लिए बाजार में एक उच्च मूल्यांकन प्राप्त करता है।
पी / ई अनुपात फॉर्मूला = बाजार मूल्य प्रति शेयर / आय प्रति शेयरप्रति शेयर आय
प्रति शेयर आय प्रत्येक शेयरधारक की कमाई का मौद्रिक मूल्य दर्शाता है। यह इक्विटी बाजारों में निवेश करते समय विश्लेषक द्वारा देखे गए प्रमुख घटकों में से एक है।
प्रति शेयर आय = (शुद्ध आय - पसंदीदा लाभांश) / (शेयरों के भारित औसत औसत)नेट वर्थ पर लौटें
यह दर्शाता है कि इक्विटी और वरीयता शेयरधारकों से निवेशित पूंजी के साथ कंपनी को कितना लाभ हुआ।
नेट वर्थ फॉर्मूला = नेट प्रॉफिट / इक्विटी शेयरहोल्डर फंड्स पर लौटें। इक्विटी फ़ंड = इक्विटी + वरीयता + रिज़र्वेशन-फ़िक्सेटिव एसेट्स।निष्कर्ष
उपर्युक्त कुछ अनुपात विश्लेषण प्रकार हैं जो कंपनी द्वारा अपने वित्तीय विश्लेषण के लिए उपयोग किए जा सकते हैं। इस तरह, कंपनी के शीर्ष प्रबंधन द्वारा किसी भी प्रकार के रणनीतिक व्यापार की योजना के लिए अनुपात विश्लेषण एक बहुत महत्वपूर्ण उपकरण है।
