चालान वित्तपोषण अर्थ;
इनवॉयस फाइनेंसिंग उनके बकाया चालान बकाया राशि का उपयोग करके किसी कंपनी की अल्पकालिक तरलता की जरूरतों को पूरा करने की एक प्रक्रिया है, जिसे प्राप्य भी कहा जाता है, और इस तरह की प्राप्तियों का उपयोग बैंक या वित्तीय संस्थान से अल्पकालिक धन उधार लेने के लिए किया जाता है।
चालान वित्तपोषण के प्रकार
निम्नलिखित चालान वित्तपोषण के प्रकार हैं।
- चालान फैक्टरिंग
- बिल में छूट
इन दो प्रकार के वित्तपोषण के बीच प्रमुख अंतर यह है कि (ऋणदाता या कंपनी को पैसा मिल रहा है) ग्राहकों से भुगतान एकत्र करने के लिए जिम्मेदार है।
# 1 - फैक्टरिंग चालान
इस पद्धति का उपयोग ऋणदाता को प्राप्तियों को गिरवी रखकर अल्पकालिक धन प्राप्त करने के लिए किया जाता है। ऋणदाता व्यवसाय के ग्राहकों से भुगतान एकत्र करने के लिए जिम्मेदार है।
जैसा कि ऋणदाता भुगतान एकत्र करने के लिए जिम्मेदार है, इस प्रकार के वित्तपोषण के लिए शुल्क लिया गया शुल्क चालान फैक्टरिंग से थोड़ा अधिक है। शुल्क में देय परिश्रम शुल्क भी शामिल होता है जो ऋणदाता ग्राहकों की साख को मापने के लिए करता है। इसके अलावा, ग्राहकों के लिए यह जानना महत्वपूर्ण है कि उनका भुगतान तीसरे पक्ष के ऋणदाता द्वारा एकत्र किया जाएगा न कि वास्तविक कंपनी द्वारा जो अपने उत्पादों / सेवाओं को अपने ग्राहकों को उधार देता है।
चालान फैक्टरिंग का उदाहरण
चालान फैक्टरिंग वित्तपोषण का सबसे सरल रूप है। यह दो चरणों में होता है। पहले चरण में, कंपनी को अपने कुल चालान का लगभग 80% बकाया मिलता है, और फिर जब पूरे भुगतान का भुगतान उसके ग्राहकों द्वारा उधारदाताओं को किया जाता है, तो ऋणदाता शेष 20% उसकी फीस घटा देता है।
उदाहरण के लिए, विचार करें कि कंपनी A के पास $ 5000 की प्राप्ति है, जो 90 दिनों में होने वाली है। इसलिए कंपनी A बैंक / वित्तीय संस्था B के पास जाती है जो अपने प्राप्य पर चालान वित्तपोषण के लिए कहती है और अपने ग्राहकों से धन प्राप्त करने के लिए 90 दिनों की प्रतीक्षा करने के बजाय तुरंत पैसे मांगती है। B, A के ग्राहकों के लिए साख की जाँच करेगा, और नियत परिश्रम की जाँच के साथ, B ने 85% उधार देने का फैसला किया, जो कि $ 4250 से A. है। एक बार B, A के ग्राहकों से पूरे $ 5000 वसूलता है, B अपने बचे हुए 15% का भुगतान करके वापस कर देगा फीस। तो B A को $ 550 वापस करेगा और फीस के रूप में $ 200 प्राप्त करेगा। इसलिए कुल मिलाकर, ए को अपने ग्राहकों की धनराशि वापस करने के लिए इंतजार किए बिना अपनी कार्यशील पूंजी की जरूरतों को जल्दी से पूरा करने के लिए मिला, और इस पर $ 200 का शुल्क लगा।
# 2 - चालान डिस्काउंटिंग
यहां जिस कंपनी को पैसे की जरूरत होती है, वह बकाए के संग्रह को बरकरार रखती है और अपने इनवॉयस के बकाए को दिखाकर पैसे प्राप्त करती है। जैसा कि पैसे का संग्रह अभी भी कंपनी के पास है, इसकी शॉर्ट टर्म लिक्विडिटी की जरूरतों को पूरा करने के लिए चार्ज किया गया शुल्क चालान फैक्टरिंग की तुलना में थोड़ा कम है। यहां कोई उचित शुल्क नहीं है, क्योंकि पैसा इकट्ठा करने की प्रक्रिया अभी भी कंपनी के पास है। हालांकि ऋणदाता ग्राहकों की साख की जांच करता है, लेकिन लेन-देन प्रतिष्ठा और कंपनी की वित्तीय ताकत पर प्रमुखता से होता है।
इनवॉइस डिस्काउंटिंग का उदाहरण
यहां पैसा मांगने वाली कंपनी अपने ग्राहकों से भुगतान एकत्र करने के लिए जिम्मेदार है।
उदाहरण के लिए, विचार करें कि कंपनी ए के पास 45 दिनों की नियत तारीख के साथ $ 5000 की रसीदें हैं और उसे अपने मूल वेतन को निधि देने के लिए त्वरित धन की आवश्यकता है। कंपनी A त्वरित धनराशि मांगने वाले बैंक B में जाती है और अपने प्राप्तियों के चालान दिखाती है और 3% शुल्क का भुगतान करने के लिए सहमत होती है। बैंक बी कुल प्राप्तियों का 80% हिस्सा उधार देता है, जो $ 4000 है। तो कंपनी ए को यह $ 4,000 का फंड मिलता है, जिसे 45 दिनों तक इंतजार किए बिना इसकी आवश्यकता होती है। फिर A के ग्राहक $ 5,000 से लेकर A तक का बकाया वापस चुकाते हैं और फिर $ 4,150 से B तक भेजते हैं और शेष को अपने पास रख लेते हैं। तो कुल मिलाकर B को अपना पैसा वापस मिल जाता है और $ 5,000 पर 3% फीस मिलती है, जो कि $ 150 है।
चालान वित्तपोषण के लाभ और नुकसान
चालान फैक्टरिंग के लाभ
- कार्यशील पूंजी की जरूरतों को पूरा करने के लिए धन का एक त्वरित और सुरक्षित स्रोत
- यह प्रशासन पर खर्च करने और भुगतान एकत्र करने में कम समय लगा सकता है क्योंकि ऋणदाता प्राप्तियों को इकट्ठा करने का नियंत्रण लेता है।
- इक्विटी फाइनेंसिंग की तुलना में पैसे जुटाने का सस्ता तरीका और, हर बार इक्विटी फाइनेंसिंग द्वारा अधिक अल्पकालिक जरूरतों को पूरा नहीं किया जा सकता है।
- कठिन ऋण बाजारों के संदर्भ में धन प्राप्त करना आसान है।
चालान फैक्टरिंग के नुकसान
- यह आपके ग्राहकों के साथ संबंधों को प्रभावित कर सकता है क्योंकि अब तीसरे पक्ष के ऋणदाता ने भुगतान एकत्र करने का नियंत्रण अपने हाथों में ले लिया है।
- अन्य बैंक ऋणों की तुलना में लागत अधिक है, और यह आपके प्राप्य और ग्राहकों की गुणवत्ता पर भी निर्भर करेगा।
- यह अन्य प्रकार के ऋण प्राप्त करने की आपकी संभावनाओं को कम कर सकता है।
- किसी और के रूप में नियंत्रण का नुकसान भुगतान एकत्र करने के लिए जिम्मेदार है।
चालान छूट के लाभ
- आप अपने ग्राहकों को भुगतान करने के लिए प्रतीक्षा करने की आवश्यकता नहीं होने पर नकदी प्रवाह में तेजी लाते हैं।
- अन्य उच्च-मूल्य संपार्श्विक होने की कोई आवश्यकता नहीं;
- यह गोपनीय रूप से किया जाता है, इसलिए यह आपके ग्राहकों के साथ संबंधों में बाधा नहीं डालता है।
- भले ही आपको अन्य प्रकार के ऋणों के लिए अस्वीकार कर दिया गया हो, धन प्राप्त करना आसान है।
चालान काटने के नुकसान
- अब भी आपके पास भुगतान एकत्र करने की जिम्मेदारी है।
- यदि ग्राहक समय पर भुगतान नहीं करते हैं, तो शुल्क आपके उधारदाताओं को देर से भुगतान के लिए शूट कर सकता है।
चालान वित्तपोषण प्राप्त करने के लिए जिम्मेदार कारक
- संग का आकार।
- ट्रैक रिकॉर्ड (पिछला इतिहास)।
- उन ग्राहकों की गुणवत्ता जिनसे प्राप्य देय हैं।
- ग्राहकों को समय पर भुगतान न करने की स्थिति में वित्तीय मजबूती;
- चालान अभ्यास।
निष्कर्ष
कंपनी को किस प्रकार के चालान वित्तपोषण के लिए जाना चाहिए, यह तय करने के लिए कोई विशिष्ट सूत्र नहीं है। यह सब अपनी कार्यशील पूंजी की जरूरतों को पूरा करने के लिए कंपनी की जरूरतों और कंपनी की स्थिति पर निर्भर करता है। यदि कोई कंपनी भुगतान एकत्र करने में समय बर्बाद नहीं करना चाहती है, तो वह समय बचाने के लिए कुछ अतिरिक्त शुल्क देकर चालान फैक्टरिंग के लिए जा सकती है। यदि कंपनी भुगतान संग्रह के नियंत्रण को बनाए रखना चाहती है और बस इसके संचालन के लिए धन की आवश्यकता है, तो यह चालान छूट के लिए जा सकता है।
